第三章:积雪-投资质量

最后一章 我们看到,您的储蓄所赚取的增长率对您的财务成功有巨大的影响。可能会想到一个自然的问题,即如何在您的储蓄中获得最高的增长率。回报率对您的财务状况很重要,但投资质量也很重要。

众所周知,在堆雪人时,不同类型的雪会好坏。大多数人在开始堆雪人之前要知道的第一件事是雪是否在“堆雪”。如果雪的质量不正确,那么降雪的深度和新鲜度几乎没有价值。本章的其余部分将讨论确保您的投资等同于积雪而不仅仅是绒毛的步骤。

我们将在此博客的第二部分中深入介绍的投资选项包括:

这些投资提供不同的回报率。当您进行投资时,收益率可能是预先知道的,直到以后才知道。除此之外,我们已经讨论了一种用途最广泛且用途最广泛的投资产品,即高利息储蓄帐户。

两种主要的投资类型

在投资选择方面,不乏让任何人大跌眼镜的复杂选择。许多产品都是为有复杂需求的投资者创建的,并对未来的前景提出了详尽的看法。好消息是,大多数机会来自两种简单的投资类型。您可以购买所有权,也可以借钱。

图7 –投资就像拥有或放贷一样简单。您可以购买诸如房地产之类的东西并拥有它。或者,您可以暂时将您的钱借出并在将来的某个时间收到,加上利息。

该图显示了两种主要投资类型,拥有和贷款。

您无需了解所有有关我们将讨论的所有选项的一切,即可开始从投资中受益。但是,至关重要的是,无论您选择哪种投资方式,您都花时间了解自己的血汗钱所面临的风险。

个人研究和受过教育的专业人士(例如财务顾问)的协助,将为您提供可用的选择。您会遇到的某些产品是巨大的投资,可以很容易地将其与堆积雪相比。但是,由于创建或滥用,有一些可能会严重损害您的储蓄。

红旗

一个重大的危险信号是任何看起来过于真实的投资。由于受过良好教育的人们不断观看免费午餐,因此肯定的事情不太可能被忽视。

一项声称与另一方风险相同但回报却是两倍的投资引起了人们的怀疑。某些产品在您存入或提取时会扣除一部分投资费用。另一个令人担忧的潜在原因是小字样会给退货带来条件。在最坏的情况下,投资可能完全是欺诈性的,从而导致储蓄损失。在进行投资之前,请务必了解规则并检查提供投资的机构的信誉。

预测投资表现

现在,您已经知道在进行投资搜索时要注意的一些危险,您可以在其中找到一系列不错的选择。正如我们之前提到的,一些投资预先提供了已知的增长率。一个例子是每年提供2%利息的高利息储蓄帐户。其他投资,如股票和房地产,都不确定。这是因为它们取决于您将来能够出售多少。

在比较投资方案时,要考虑的一件事是它们过去的表现。虽然不能保证您能赚到多少,但可以为您提供想法并帮助您做出决定。例如,过去二十年来,加拿大股票市场的年均增长率为7%。在任何给定的十年中,回报率平均为3%至11%。

长期投资

在里面 最后一章,我们提到过早开始很重要,这样可以让您有更多时间赚钱。进行长时间投资的另一个原因是将某些投资的不确定性降至最低。为了说明这一点,让我们考虑一下您是否在过去二十年中的某个时间投资了加拿大股票市场。如果仅投资一年,则可能损失多达42%或损失多达61%。 2002年,随着科技泡沫破裂,加拿大股市下跌了大约14%。 2008年,经济衰退导致下降了33%。另一方面,2003年和2009年的复苏导致回报率分别为25%和34%。

但是,如果您投资了十年,那么您的平均年回报率将在3%至11%之间。因此,即使某些投资不确定,在更长的时期内回报也更可预测。

图8 –大多数投资的年增长率是不可预测的,并且可能有很大差异。例如,一年以上,您可能会损失或获得大部分储蓄。但是,更长时期的回报更可预测。

该图显示,您投入的时间越长,获得高或低回报的机会就越小。

长期投资需要两件事。您的目标必须足够远,并且您必须具有情感上的力量,以避免在需要之前抛售您的投资。

第一点是一个简单的决定。对于短期储蓄而言,在下一两年内您需要大部分资金(例如度假或开车),则投资于不可预测的选择(如股票市场或房地产)是很危险的。但是,如果这是一个长期的储蓄目标(例如退休),那么这些投资选择就更合适了。

第二点现在看来似乎不对,但是可以说这是投资中最具挑战性的部分。您必须忽略投资将经历的持续波动,并记住投资所具有的长期潜力。

为了使您在不可避免的日子里精力充沛,您的投资价值缩水,请考虑您对冬季温暖天气的反应。如果一月中旬温度上升至超过冰点,您将不会把冬季外套装在盒子里,然后开车到储物柜中存放一年。您会知道,尽管今天甚至下周可能会很温暖,但是冬天总是有一种您最不期望的回归方式。

正如我们已经提到的,随着好消息和坏消息的传来,投资的起伏不定。到年底,您的储蓄价值可能根本没有增长,或者可能已经亏钱了。如果您对亏损感到恐慌并出售您的投资,那么您将不再面临他们拥有的巨大潜力。是的,投资有时会亏损,但这就是未知数的本质。但是,正如整个历史所表明的那样,成功的投资要大于失败的投资。因此,如果您有足够的时间投资,从长远来看,您很可能会实现实现目标所需的增长。

即使您的投资增长,也可能在情感上挑战您的另一件事是有人说您应该出售。无论是朋友还是电视上的财务分析师,都不会缺少声称知道接下来会发生什么的人。

我们需要达成共识的第一件事是,没人能确定未来会怎样。相反,人们依靠历史趋势和未来可能发生的事情的可能性。在此基础上,金融分析师和电视名人将对下一步投资进行预测。

这些人遵循的方法很像预测天气。多年来,您可能已经意识到天气预报很少准确。他们可能几天关门,或者第二天温度会正确,但是一致性是不可预测的。这不是由于缺乏努力,而是由于要预测涉及很多随机变量的挑战。因此,当您听说市场已经达到顶峰并应该卖出时,请回想上一次大雪使您措手不及,并且预测显示有0%的降雪机会,并且提醒您自己没有人知道未来保持。

多元化投资

正如我们现在介绍的那样,许多投资提供了不可预测的回报。 2000年是拥有科技股的好年头,而第二年却不是。同样,2005年是投资房地产的好时机,而2008年则不是。使投资更具可预测性的第二种方法是进行广泛的投资。这种方法称为多元化,是可用来帮助您实现财务目标的另一个关键工具。

例如,您可以将钱投资在不同的地区和投资方案上,而不是将所有的钱投资在加拿大股票市场上。这种方法的优点是,并非所有投资每年都表现相同。同年,加拿大的石油公司可能下跌10%,而欧洲的债券则可能上涨6%。通过同时持有加拿大石油股票和欧洲债券,您的总储蓄将以更可预测的速度增长。

图9 –以下三项个人投资每年提供不同的增长。如果您有很大一部分资金用于单笔投资,您的回报将更加不规律。

三个个人投资的图表,显示逐年回报的随机性。

图10 –将您的资金平均投资于上述所有三项投资,可以使您的收益趋于平稳,并减少不确定性。

图表显示,通过分散投资,您的收益得到了平滑。

您可能会猜测(或推测)哪种投资会胜过其他投资。但是,通过分散投资的数量和类型,您可以将重大损失的风险降到最低。

让我们探索另一个雪人类比,以帮助巩固多元化对于实现财务目标的重要性。尽管整个冬季的个别日子可能需要大雪,而其他日子则不需降雪,但我们几乎可以肯定的是,冬季会下雪。您可以尝试选择可以带来最佳效果的个别日子,但是如果您看整个季节而不是任何一小部分,那么错的风险就会大大降低。

如果您的任务是在冬季尽可能多地堆雪人,那么有几种方法可以做到。您可以观看天气报告,并决定几天有很高的降雪量。或者,您可以选择每天留出一点时间来利用可能掉落的新鲜粉末。

第一种选择是选择单个投资,希望它们比其他所有投资都要好。尽管预测可能是正确的,但如果预测不正确,则整个冬季您将建立零个雪人。

第二种选择就像使您的投资多样化。由于很难预测哪一天会带来最多堆积雪,因此您可以将时间分散在整个季节,并确保几天可以让您有机会堆雪人。

最后的想法

本章的目的并不是使您害怕投资。它旨在告知您所涉及的风险和不确定性,并提供解决这些问题的几个关键步骤。投资不一定是复杂而费时的。尽可能多地适应并寻求他人的指导。

重要要点

  • 创建您了解和信任的投资选择列表。

  • 将您的资金分散到各种各样的投资选择中。

  • 给您的投资时间,让他们有最大的增长机会。

该博客是最近自行出版的《雪人个人理财指南》的副本,该书可供购买 这里.